class=”bg-white border border-yellow-200 rounded mb-4 p-4″>
Протягом першої половини 2026 року вітчизняний ринок іпотечного кредитування демонстрував зростання, однак його динаміка значною мірою зумовлена державною програмою “єОселя”.
Без перегляду механізмів державної підтримки та посилення правового захисту кредиторів, повноцінний ринковий розвиток іпотеки залишається малоймовірним.
Про це повідомила перша заступниця голови правління ГЛОБУС БАНКУ Олена Дмітрієва під час аналітичної наради “Аналітика ринку будівництва та нерухомості: І півріччя 2026 року”, організованої Конфедерацією будівельників України.
За її словами, у першій половині року попит на житло стримувався через воєнні дії, ризики безпеки та загальну економічну невизначеність. Водночас спостерігалося значне зростання цін на нерухомість, спричинене знеціненням національної валюти та збільшенням витрат на будівництво.
Незважаючи на це, банкірка зазначила, що цінові умови для придбання житла залишаються привабливими за історичними стандартами: співвідношення вартості житла на вторинному ринку до річної орендної плати складає приблизно десять років. Окрім того, на ринку з’явилися перші ознаки пожвавлення пропозиції.
“Ринок нерухомості поступово адаптується до воєнних реалій, проте попит залишається вкрай чутливим до обстрілів, перебоїв з електропостачанням та зростання собівартості будівництва. Частка іпотеки у загальному обсязі угод купівлі-продажу житла досі становить лише близько 3%”, – зазначила Олена Дмітрієва.
Згідно з її даними, станом на 1 червня 2026 року загальна сума іпотечних кредитів у банківській системі досягла 50 млрд грн, що становить приблизно 4% від загального обсягу кредитування. За останній рік іпотечні портфелі банків зросли на 35%, тоді як загальний кредитний портфель збільшився приблизно на 10%.
Вона також підкреслила, що іпотечними кредитами скористалися близько 42 тисяч українських сімей, що становить лише 0,4% від загальної кількості домогосподарств. Частка проблемних кредитів у цьому сегменті сягає 12%, переважно через старі валютні позики.
Водночас кількість нових іпотечних кредитів ще не відновилася до довоєнного рівня. У 2025 році банки видали близько 77% від кількості позик, наданих у 2021 році.
“Іпотечні портфелі справді демонструють значне зростання, випереджаючи загальний кредитний ринок. Проте основним стимулом цього зростання залишається програма “єОселя”. Без державної підтримки обсяги іпотечного кредитування були б суттєво меншими”, – наголосила банкірка.
На думку експерта, однією з ключових тенденцій 2026 року є стрімке зростання кількості кредитів під заставу майнових прав на квартири в незавершених будинках. У першому півріччі 2026 року банки видали на 616 таких кредитів більше, ніж за аналогічний період 2025 року, що призвело до зростання їхньої кількості на 146% та збільшення частки в загальній структурі іпотечних видач з 17% до 27%.
За 5 місяців 2026 року банки видали на 279 кредитів більше на придбання готового житла безпосередньо у забудовників, ніж за аналогічний період 2025 року, що становить відносне зростання на 31%. На вторинному ринку приріст склав 519 кредитів, або 45%.
У середньому щомісяця банки видають близько 207 кредитів під заставу майнових прав на квартири в будинках, що зводяться, та ще приблизно 238 кредитів на придбання готового житла у забудовників. Завдяки цим двом напрямкам іпотечного кредитування будівельні компанії щомісяця отримують близько 884 млн грн, або приблизно $20 млн.
“Зростання кредитування під заставу майнових прав є вагомим сигналом для первинного ринку. Іпотека дедалі частіше стає не лише інструментом придбання житла, а й джерелом фінансування будівельних процесів та завершення нових житлових проєктів”, – пояснила Олена Дмітрієва.
Вона також звернула увагу на те, що від моменту запуску програми “єОселя” було видано близько 28 тисяч кредитів на загальну суму 49 млрд грн. Наразі на неї припадає 93% усіх нових іпотечних кредитів в Україні.
Крім того, спостерігається прискорення темпів кредитування: у першому півріччі 2026 року за програмою було видано 8,4 млрд грн, тоді як за аналогічний період 2025 року ця сума становила 5,5 млрд грн.
Банкірка нагадала, що до програми “єОселя” приєдналися десять банківських установ – чотири державні та шість комерційних. При цьому близько 80% кредитів за програмою надали саме державні банки.
Загалом нові іпотечні кредити в Україні наразі надають лише 12 із 59 банків. Ринок залишається висококонцентрованим: 93% усіх іпотек видали п’ять фінансових установ. У цьому сегменті працюють чотири державні банки та вісім банків із приватним українським капіталом, тоді як установи, що належать до іноземних банківських груп, не беруть участі в іпотечних програмах.
Стосовно структури кредитування за програмою “єОселя”, то 28% позик було надано під заставу майнових прав – на придбання 1197 квартир у будинках, що зводяться. Ще 35% кредитів спрямували на купівлю готового житла безпосередньо від забудовників – загалом 1534 квартири. Наразі для участі в програмі акредитовано 365 житлових комплексів.
Паралельно розширюються умови доступу до “єОселі” для окремих категорій громадян. Зокрема, після запровадження для внутрішньо переміщених осіб додаткової компенсації частини першого внеску та відсоткових платежів протягом першого року кредитування, їхня частка серед учасників програми зросла до 20%.
Крім того, з грудня мобілізовані військовослужбовці отримали можливість оформлювати іпотечні кредити під 3% річних. Наразі їхня частка серед позичальників становить близько 7%. Ще 31% учасників програми – це військовослужбовці за контрактом та представники правоохоронних органів.
Важливою зміною стало також збільшення граничної площі житла для сім’ї з двох осіб – з 52,5 до 73,5 кв. м. Саме такі сім’ї становлять найбільшу категорію позичальників за цією програмою.
Водночас, незважаючи на розширення державної підтримки, конкуренція на іпотечному ринку залишається низькою. Однією з основних причин цього є недостатній захист прав кредиторів. Стягнення проблемної заборгованості можливе переважно через судові інстанції і може тривати роками. Крім того, діє мораторій на продаж заставного майна фізичних осіб за кредитами, оформленими до початку повномасштабної війни.
“За таких умов банк може роками не мати можливості повернути заставу і водночас фактично безоплатно кредитувати недобросовісного позичальника. Без посилення прав кредиторів, розвиток повноцінної ринкової іпотеки залишається малоймовірним!”, – підкреслила Олена Дмітрієва.
Додатковим обмеженням для подальшого розвитку іпотечного ринку стає посилення вимог НБУ до капіталу банків відповідно до європейських директив. Водночас можливості фінансових установ нарощувати капітал стримує високе податкове навантаження, зокрема 50-відсоткова ставка податку на прибуток банків. За таких умов темпи розширення кредитних портфелів можуть бути обмеженими навіть за наявності стабільного попиту на житло.
Водночас новим поштовхом для ринку у 2026–2027 роках може стати іпотечна програма, яку “Укрфінжитло” розробляє спільно зі Світовим банком. Вона передбачатиме компенсацію до 20% суми кредиту, відшкодування відсотків протягом перших чотирьох років та мінімальний початковий внесок на рівні 5–10%. Загальний обсяг фінансування програми може сягнути $390 млн.
Очікується, що протягом трьох років за новою моделлю буде видано від 20 до 30 тисяч іпотечних кредитів. Це може фактично подвоїти поточні обсяги нової іпотеки, розширити коло позичальників та залучити до кредитування більше банківських установ.
Основний акцент програми планують зробити на вторинному ринку, оскільки обмеження щодо віку житла не будуть встановлюватися. Натомість головним інструментом підтримки придбання житла на первинному ринку і надалі залишатиметься програма “єОселя”.
“Нова компенсаційна модель може зробити іпотеку доступнішою для значно ширшого кола громадян, залучити до ринку нові банки та збільшити загальні обсяги кредитування. Водночас довгострокові перспективи іпотеки залежатимуть не лише від державних програм, але й від вимог до банківського капіталу та реального посилення захисту прав кредиторів”, – підсумувала Олена Дмітрієва.
АКЦІОНЕРНЕ ТОВАРИСТВО "КОМЕРЦІЙНИЙ БАНК "ГЛОБУС" (ГЛОБУС БАНК) засновано у 2007 році.
Станом на серпень 2026 року регіональна мережа банку налічує 34 відділення, з яких 29 входять до об’єднаної мережі Power Banking, що забезпечує роботу навіть за відсутності електроенергії.
ГЛОБУС БАНК підтверджено найвищий кредитний рейтинг за національною шкалою на рівні uaAAA, а також рейтинг депозитів на рівні ua2+ за шкалою рейтингового агентства “Експерт-Рейтинг”.
Пріоритетними напрямками діяльності банку є кредитування енергоефективних проєктів, іпотечне кредитування на первинному ринку, автокредитування та кредитування малого та середнього бізнесу.
ГЛОБУС БАНК є акредитованим партнером низки державних програм, зокрема: державної іпотечної програми “єОселя”, програми пільгового кредитування малого та середнього бізнесу “5-7-9”, “Доступний факторинг”, “Доступний фінансовий лізинг 5-7-9”, “Енергонезалежність фізичних осіб – власників домогосподарств”.
Банк є партнером Державної установи “Фонд енергоефективності” за програмами кредитування ОСББ та ЖБК “Енергодім” і “ГрінДІМ”.
Банк є учасником державної програми “Національний кешбек”.
25 червня 2024 року ГЛОБУС БАНК увійшов до числа 17 найбільших українських банків, що підписали Меморандум про кредитування проєктів з відновлення енергетичної інфраструктури.
Голова правління ГЛОБУС БАНКУ Сергій Мамедов обіймає посади віцепрезидента Конфедерації будівельників України та віцепрезидента Асоціації українських банків.
Дата: 08.08.2026